Plan d'Epargne Retraite Entreprise Individuel (PERI)

Le plan d’épargne retraite individuel (PERI) est un produit d’épargne à long terme conçu pour vous aider à préparer financièrement votre retraite. Il vous permet de disposer d’un montant, disponible en capital ou en rente, issu de votre épargne accumulée tout au long de votre vie active. Il existe plusieurs types de PER. À une époque où la stabilité des systèmes de retraite traditionnels est remise en question, le PER offre une possibilité d’obtenir un complément de revenu pour essayer de maintenir un niveau de vie décent à la retraite. Il offre également la flexibilité de choisir entre le versement d’un capital, en une ou plusieurs fois, ou d’une rente en fonction de vos besoins et préférences.

Le fonctionnement global du PER individuel

Le PER vous permet d’effectuer des versements vers vos PER, au cours de votre vie active, en vue de le convertir en capital ou en rente lorsque vous prenez votre retraite. Ce capital est alors composé de vos versements et des intérêts qu’ils ont pu fonctionner. Le PER individuel fait partie des 3 types de PER disponibles avec le PER d’entreprise collectif et le PER d’entreprise obligatoire. Il fonctionne selon les principes suivants :

• Vous pouvez effectuer des versements volontaires sur votre PER. Ces versements sont flexibles — vous décidez de leur montant et de leur fréquence — et vous permettent d’adapter votre épargne à vos besoins et objectifs financiers.
• En règle générale, la gestion des fonds versés sur le PER suit le principe de la gestion pilotée. Cela signifie que l’allocation d’actifs est gérée par un professionnel. En règle générale, elle évolue, plus particulièrement, selon le principe de gestion pilotée à horizon. Cela signifie que la répartition des supports varie en fonction de votre âge et de votre horizon de retraite. À mesure que vous approchez de la retraite, l’épargne est réorientée vers des investissements moins risqués, comme les fonds euro, pour protéger votre capital.
• À l’âge de la retraite, vous avez le choix entre recevoir votre épargne sous forme de capital, de rente, ou d’une combinaison des deux. Ce choix dépend de vos préférences et de vos besoins financiers à la retraite.
• Vous avez également la possibilité de transférer des produits d’épargne retraite existants, tels que le PERP, le contrat Madelin ou encore le Préfon, vers votre PERI. Des frais de transfert peuvent s’appliquer si le produit d’origine a été détenu pendant moins de 10 ans. De même, vous pouvez transférer le capital de PER d’entreprise vers un PER individuel.

Les spécificités du plan d’épargne retraite individuel (PERI)

La fiscalité

Le PER individuel bénéficie d’une fiscalité particulière qui varie selon plusieurs paramètres dont votre statut ou votre revenu imposable. Une fiscalité différente s’applique également pour les sorties en rente ou en capital. Voici les points clés à retenir :

• Les sommes que vous versez sur votre PERI sont déductibles de votre revenu imposable. Cela signifie que vous pouvez réduire votre charge fiscale annuelle en investissant dans votre retraite. Le montant déductible est soumis à un plafond global, calculé en fonction de vos revenus professionnels. Cependant, vous aurez tout de même un impôt sur le revenu à payer sur votre capital au moment de la sortie du plan si vous optez pour la déduction des versements. Ce ne sera pas le cas si vous avez déjà payé un impôt sur vos versements.
• La sortie en rente bénéficie d’un abattement sur les prélèvements sociaux (17,2 %) de 30 à 70 % qui varie selon l’âge que vous avez au moment de la sortie en retraite.
• Les sorties anticipées bénéficient également d’une fiscalité spécifique qui varie selon sa cause : accident de la vie ou achat de la résidence principale.
• Si votre revenu fiscal de référence de l’avant-dernière année est inférieur à un certain seuil, vous avez la possibilité de demander une dispense du prélèvement forfaitaire sur le capital perçu, ce qui peut réduire votre imposition.

Les modalités de déblocage

Le PER individuel offre plusieurs modalités de déblocage pour répondre à diverses situations. Voici les principaux cas de sortie anticipée :

• En cas d’invalidité, ainsi que celle de votre conjoint ou partenaire de Pacs, vous avez le droit de débloquer votre épargne.
• En cas de décès de votre conjoint ou partenaire de Pacs, le PER peut être débloqué.
• Si vous épuisez vos droits aux allocations chômage, vous pouvez demander le déblocage anticipé de votre PER.
• Si vous êtes déclaré en situation de surendettement par la commission compétente, vous pouvez solliciter le déblocage de votre PER.
• Si vous exercez une activité non salariée et que vous faites l’objet d’un jugement de liquidation judiciaire, vous pouvez débloquer votre épargne.
• Vous avez la possibilité de débloquer votre PER individuel pour financer l’acquisition de votre résidence principale, sous certaines conditions.

La possibilité de transfert de vos produits d’épargne

Le PER permet la substitution d’anciens produits d’épargne retraite individuels, tels que le plan d’épargne retraite populaire (PERP), le contrat Madelin ou le Préfon. Cette flexibilité vous permet de regrouper vos épargnes retraites en un seul compte, simplifiant ainsi la gestion de votre patrimoine.

Les types de versement

Le PER offre deux principaux types de versement possibles :

• Vous pouvez effectuer des versements volontaires à votre rythme, en fonction de vos capacités financières. Ces versements vous permettent de constituer progressivement votre épargne retraite.
• Vous avez la possibilité de transférer des produits d’épargne retraite existants vers votre PER individuel. Cela peut inclure divers plans, avec des frais de transfert potentiels en fonction de la durée de détention du produit d’origine.

Les options d’investissement dans le plan d’épargne retraite individuel (PERI)

Les supports d’investissement

Le PERI propose une gamme de supports d’investissement, chacun ayant ses caractéristiques et son niveau de risque propres. Voici quelques-uns des supports les plus courants :

• Les fonds euro qui offrent généralement une sécurité accrue, avec un rendement stable, mais généralement modéré. Ils sont adaptés aux épargnants qui recherchent la préservation de leur capital.
• Les unités de compte (UC) sont des instruments financiers plus diversifiés, tels que des actions, des obligations ou des OPCVM (organismes de placement collectif en valeurs mobilières). Ils présentent un niveau de risque variable en fonction des marchés financiers. Les UC sont adaptées aux épargnants prêts à prendre davantage de risques pour obtenir des rendements potentiellement plus élevés.

La diversification de votre portefeuille

La diversification est une stratégie essentielle pour réduire les risques de votre portefeuille d’investissement. En répartissant vos actifs entre différents types de supports et d’actifs, vous pouvez atténuer les impacts négatifs de la volatilité des marchés. Le PER vous offre la possibilité de diversifier votre portefeuille en sélectionnant une combinaison adaptée à votre profil de risque et à vos objectifs.

Profil de risque et horizon de retraite

Votre profil de risque, c’est-à-dire votre tolérance aux fluctuations des marchés financiers, est un élément clé de la gestion de votre portefeuille PER. Il est important de choisir des investissements qui correspondent à votre niveau de confort vis-à-vis du risque. Votre horizon de retraite, c’est-à-dire le nombre d’années restant avant votre départ en retraite, influe également sur vos choix d’investissement. Plus votre horizon de retraite est lointain, plus vous pouvez envisager des investissements potentiellement plus risqués, mais susceptibles d’offrir des rendements plus élevés. Plus l’horizon de retraite se rapproche, plus les investissements doivent être sécurisés (dans des fonds euro notamment).

Révision de votre stratégie

Il est important de réviser régulièrement votre stratégie d’investissement dans votre PER. C’est notamment le cas si vous avez opté pour une gestion libre, ce qui signifie que, contrairement à une gestion pilotée, vous gérez totalement la répartition de vos versements et effectuez vous-même des arbitrages. Vos besoins et objectifs financiers peuvent évoluer tout comme les conditions du marché. Il est recommandé de consulter un conseiller financier ou un expert en gestion de patrimoine pour vous aider à ajuster votre portefeuille en conséquence.